La Comisión para el Mercado Financiero (CMF) publicó el 6 de noviembre modificaciones a la Norma de Carácter General N° 200 y la Circular N° 1512, con el fin de mejorar la supervisión de los riesgos financieros en las compañías de seguros.
Te puede interesar: Pasajero intenta abrir puerta de avión en vuelo de Copa Airlines
Estas modificaciones apuntan a fortalecer la estabilidad del mercado asegurador.
Los cambios clave incluyen:
- Nuevo enfoque para el riesgo de crédito en derivados: Se migrará de un método basado en el valor nominal del contrato a uno basado en el riesgo, utilizando el equivalente de crédito (EC).
- Límites más estrictos para derivados de cobertura: Se diferenciarán los límites según el tipo de contraparte, incentivando el uso de entidades de contraparte central para mitigar riesgos.
- Derivados CLP/UF en la estimación de calce: Se permitirá el uso de derivados CLP/UF y de instrumentos de renta fija nacional emitidos en CLP con cobertura CLP/UF en la Circular N°1512.
- Prueba de efectividad en planes de uso de derivados: Se exigirá una prueba de efectividad de la cobertura de riesgos financieros utilizando instrumentos derivados.
La modificación relativa a los derivados CLP/UF en la estimación de calce tiene vigencia inmediata.
El resto de las modificaciones entrarán en vigor el 1° de junio de 2025, con un plazo adicional de seis meses para su completa implementación.
Estas medidas buscan alinear las regulaciones chilenas con las mejores prácticas internacionales en materia de supervisión prudencial.
Síguenos en nuestras redes sociales:
